การลงทุนอย่างยั่งยืน และการใช้สิทธิของผู้ลงทุนในฐานะเจ้าของกิจการ

วิสัยทัศน์และเป้าหมายในการลงทุนอย่างยั่งยืนของ UOBAM

วิสัยทัศน์ของกลุ่ม บลจ. ยูโอบี (UOBAM) วิสัยทัศน์ของเรา คือการเป็นผู้จัดการกองทุนด้านความยั่งยืนชั้นนำในภูมิภาคเอเชีย ที่สามารถสร้างผลตอบแทนระยะยาวที่ดีและผลดีให้กับผู้มีส่วนได้เสียของบริษัท เข้าถึงการลงทุนอย่างยั่งยืน ในฐานะที่เป็นผู้จัดการสินทรัพย์ที่ทำหน้าที่อย่างแข็งขัน UOBAM เชื่อว่าบริษัทมีหน้าที่ตามหลักความไว้วางใจ (Fiduciary Duty) ที่จะนำเงินไปลงทุนผ่านการลงทุนอย่างยั่งยืน และใช้สิทธิของผู้ลงทุนในฐานะผู้เจ้าของกิจการ และในฐานะที่บริษัทเข้าเป็นส่วนหนึ่งของ United Nations Principles for Responsible Investment (PRI) เรามุ่งมั่นที่จะนำหลักการของ PRI มาใช้ และรายงานความก้าวหน้ากลับไป เพื่อที่จะให้การดำเนินการนี้เป็นผล UOBAM ได้กำหนดให้ความยั่งยืนเป็นกลยุทธ์หลักของบริษัท ที่จะช่วยผลักดันความตั้งใจและวัตถุประสงค์ในการสร้างมูลค่าให้กับผู้ลงทุนและชุมชนของเรา รวมถึงช่วยให้การลงทุนของเรา ประสบความสำเร็จตามเป้าหมายการลงทุนอย่างยั่งยืนด้วย

โครงร่างการลงทุนอย่างยั่งยืนของ UOBAM

ความมุ่งมั่นในการสนับสนุนหลักการ PRI ของเรานั้น ทางเราได้กำหนดให้นโยบายการลงทุนอย่างยั่งยืนเป็นส่วนสำคัญของโครงร่างการลงทุนอย่างยั่งยืนของ UOBAM ตามรายละเอียดด้านล่าง

เราเชื่อว่า ESG เป็นประเด็นที่มีความสำคัญต่อผลงานของบริษัทด้านการเงิน และมีผลต่อการลงทุนของเราด้วย โดยตามหลักความไว้วางใจ (Fiduciary Duty) ของบริษัทแล้ว ทางเราได้กำหนดโครงร่างและกระบวนการการลงทุนอย่างยั่งยืน ที่เน้นการวิเคราะห์พื้นฐานอย่างเจาะลึก โดยมีเทคโนโลยีและความเชี่ยวชาญของเจ้าหน้าเราเป็นตัวช่วย
โครงร่างการลงทุนอย่างยั่งยืนที่เป็นกรรมสิทธิ์เฉพาะของเรา เป็นโครงร่างที่นำมาใช้กับทั้งกลุ่มผ่านการประเมิน ESG อย่างบูรณาการในกระบวนการลงทุน การประเมิน ESG นี้รวมถึงการประเมินปัจจัยสำคัญๆ ที่เกี่ยวข้องกับ ESG ของบริษัทต่างๆ ที่กำหนดโดย แผนผัง Materiality Map เฉพาะของ UOBAM
แผนผัง Materiality Map ของ UOBAM ได้ถูกพัฒนาขึ้นตามแบบของ Sustainability Accounting and Standards Board (SASB) ซึ่งแบบของ UOBAM นั้น ได้ให้น้ำหนักกับ สิ่งแวดล้อม สังคม และบรรษัทภิบาล เป็นการเฉพาะแต่ละด้านให้กับบริษัทต่างๆ ใน 11 อุตสาหกรรมที่ได้นำมาตรฐาน Global Industry Classification Standard (GICS) มาใช้ในการดำเนินงาน แผนผังด้านล่าง คือภาพรวมที่แสดงว่าเรานำเอา ESG มาใช้ในการลงทุนอย่างไร

การประเมินและบูรณาการด้าน ESG ในกระบวนการการลงทุนของเรา ได้รับการสนับสนุนจากบุคลากรด้านการลงทุนภูมิภาคของเรา และครอบคลุมการลงทุนในสินทรัพย์หลักทุกประเภท โดยรวมแล้ว เราเชื่อว่าการบูรณาการ ESG เข้าในกระบวนการการลงทุนจะมีส่วนช่วยให้ผลการดำเนินงานและการลดความเสี่ยงได้ดีขึ้นด้วย เพราะจะทำให้เราสามารถเลือกบริษัทที่มีศักยภาพสูงที่สามารถปรับตัวได้ดี บริหารงานอย่างมีคุณภาพ เติบโตได้อย่างยั่งยืน และจะรักษาความสามารถในการแข่งขันในระยะยาวได้
เพื่อส่งเสริมด้าน ESG ในกระบวนการลงทุนของเรา ทางเราได้กำหนดนโยบายการใช้สิทธิของผู้ลงทุนในฐานะเจ้าของกิจการที่ครอบคลุมปัจจัยต่างๆ ตามนโยบายการลงทุนอย่างยั่งยืน นโยบายการใช้สิทธิของผู้ลงทุนในฐานะเจ้าของกิจการนี้ เป็นแนวปฏิบัติด้านการมีส่วนร่วมและการใช้สิทธิออกเสียงด้วย ทางเราจะใช้ความเชี่ยวชาญในภูมิภาคนี้ และทีมผู้เชี่ยวชาญด้านการลงทุนภูมิภาคในการสื่อสาร และมีส่วนร่วมในการที่จะผลักดันการตัดสินใจการลงทุนให้เป็นไปตามการลงทุนอย่างยั่งยืน
เพื่อที่ผู้ลงทุนของเราจะได้เข้าใจได้ดียิ่งขึ้น ว่าการลงทุนของผู้ลงทุนจะช่วยแก้ปัญหาของโลก เช่น การเปลี่ยนแปลงของภูมิอากาศและการบริหารจัดการทุนมนุษย์ได้อย่างไร ทางเราได้พัฒนาบุคลากรเพื่อทำการวิเคราะห์ผลกระทบของพอร์ต เพื่อที่จะแสดงให้เห็นว่าเราสามารถลดรอยเท้าสิ่งแวดล้อม (Environmental Footprint) ได้อย่างไร และจะสนับสนุน UN Sustainable Development Goals (SDGs) ให้มากขึ้นได้อย่างไร UOBAM ยังจะบูรณาการการวัดผลกระทบให้เป็นไปในทิศทางเดียวกับทิศทางของโลก โดยเป็นส่วนหนึ่งของการวิเคราะห์พอร์ตของเรา
ทางเรายังมีการติดตามกฎเกณฑ์ต่างๆ ที่เปลี่ยนไปและมีกระทบต่อการลงทุนอย่างยั่งยืนอย่างต่อเนื่อง ทั้งในระดับโลกและภูมิภาค หากเป็นไปได้เราจะมีส่วนร่วมในการให้ความคิดเห็นเมื่อทางการมีการขอความเห็นในเรื่องการออกกฎเกณฑ์ รวมถึงช่วยนำและพัฒนาแนวและนโยบายด้าน ESG ที่สนับสนุนหลักการ 6 ข้อของ PRI ความเห็นในเรื่องการออกกฎเกณฑ์ที่เราเสนอนั้น จะเป็นไปในแนวเดียวกับนโยบายการลงทุนอย่างยั่งยืนของเรา และเราจะสนับสนุนหลักการ 6 ข้อของ PRI ด้วย เพื่อให้แน่ใจว่าการสนับสนุนนี้จะประสบความสำเร็จ เราได้จัดทำโครงสร้างกรอบความยั่งยืนที่จะเป็นแนวในการดูแลและรับผิดชอบต่อการแสดงความคิดเห็นนี้

การใช้สิทธิของผู้ลงทุนในฐานะเจ้าของกิจการของ UOBAM

ความยั่งยืนเป็นเสาหลักของกลยุทธ์องค์กรของ UOBAM (UOB Asset Management) และเราเห็นว่าการใช้สิทธิของผู้ลงทุนในฐานะเจ้าของกิจการนั้น เป็นส่วนสำคัญของวัฒนธรรมความยั่งยืน เพราะมีอิทธิพลทางบวกต่อบริษัทที่ดำเนินงานอย่างยั่งยืน ไม่เพียงแต่จะสร้างมูลค่าในระยะยาวสำหรับบริษัทเหล่านี้ได้เท่านั้น แต่ยังเป็นผลดีต่อสังคมและสิ่งแวดล้อมของโลกด้วย

เราให้ความสำคัญกับการดูแลที่ดี และในฐานะที่เป็นผู้จัดการสินทรัพย์ที่ตั้งอยู่ในประเทศสิงคโปร์ เราจะต้องปฏิบัติตามหลักการ Singapore Stewardship Principles (SSP) สำหรับผู้ลงทุนที่มีความรับผิดชอบ ทั้งนี้ UOBAM ยังเป็นสมาชิกของ Principles for Responsible Investment (PRI) ขององค์การสหประชาชาติด้วย เราจึงมุ่งมั่นที่จะทำตามกฎบัตร 6 ข้อของ PRI
การใช้สิทธิของผู้ลงทุนในฐานะเจ้าของกิจการของ UOBAM ประกอบด้วยการมีส่วนร่วมในบริษัท และการใช้สิทธิออกเสียงในการประชุมผู้ถือหุ้น กิจกรรมเหล่านี้เป็นปัจจัยหลักของการลงทุนอย่างมีความรับผิดชอบ และการทำหน้าที่ตามหลักความไว้วางใจ (Fiduciary Duty) ของ UOBAM ในฐานะที่เป็นผู้จัดการการลงทุนที่ต้องทำเพื่อผลประโยชน์ของลูกค้าเป็นสำคัญ

UOBAM เห็นความสำคัญของการมีส่วนร่วมและเน้นการสร้างผลตอบแทนที่ลดความเสี่ยงแล้วให้ดียิ่งขึ้น ให้กับการลงทุนและมูลค่าของผู้ถือหุ้นของเราในระยะยาว เราจึงได้ระบุประเด็นเฉพาะเรื่อง ESG ที่สำคัญ ที่อาจมีผลกระทบในระยะยาวต่อบริษัทที่เราลงทุนไป และได้ทำงานกับบริษัทเหล่านั้น เพื่อที่ให้แน่ใจว่าบริษัทเหล่านี้พร้อมที่จะรับมือกับประเด็นนี้ ตลอดกระบวนการการมีส่วนร่วม เราจะได้ความรู้เชิงลึกเกี่ยวกับแนวโน้มด้านปัญหา ESG เกี่ยวกับบริษัทที่เราลงทุนไป และจะสามารถคาดได้ว่า บริษัทเหล่านี้จะดำเนินการจัดการกับปัญหาเหล่านี้หรือไม่ การมีส่วนร่วมจึงเป็นแหล่งข้อมูลที่สำคัญในการตัดสินใจลงทุนของเรา การมีส่วนร่วมกับบริษัท จะทำให้เราสามารถกระตุ้นให้บริษัทเหล่านี้ปรับปรุงการเปิดเผยด้าน ESG ให้เขาเห็นความสำคัญต่อการทำการเปลี่ยนแปลงในทางที่ดีขึ้น ให้เราสามารถสื่อสารความกังวลหรือประเด็นที่อยากให้ปรับปรุงด้าน ESG ได้ เมื่อเห็นว่าจำเป็น เราให้ลำดับความสำคัญกับการมีส่วนร่วมบนพื้นฐานของภูมิศาสตร์ของบริษัทที่ลงทุนและขนาดการลงทุน ความรุนแรงของประเด็นด้าน ESG ที่พบ ศักยภาพในการสร้างมูลค่าในระยะยาว หลังจากได้มีส่วนร่วม และคำขอให้ลงทุนจากลูกค้า UOBAM เข้าไปมีส่วนร่วมกับบริษัทต่างๆ ผ่านช่องทางต่างๆ และยังจะพิจารณาการเข้าไปมีส่วนร่วมกับผู้มีส่วนได้เสียอื่นๆ ด้วย ในกรณีที่เราเชื่อว่า มีศักยภาพและโอกาสในการประสบความสำเร็จจากการเข้าไปมีส่วนร่วมที่เพียงพอ

UOBAM จะทำการออกเสียงในวาระการประชุมส่วนใหญ่ทุกการประชุมในเวลาที่เหมาะสม โดย UOBAM จะใช้บริการการมอบฉันทะให้ใช้สิทธิออกเสียงในการประชุมผู้ถือหุ้นของ Institutional Shareholder Services Inc. (ISS) ในการออกเสียงแทน แม้ UOBAM จะได้มอบฉันทะให้ ISS ออกเสียงแทน แต่ UOBAM ยังคงสงวนสิทธิ์ในการใช้ดุลยพินิจในการตัดสินใจออกเสียงและอาจออกเสียงต่างจากที่ ISS แนะนำมา หากเห็นว่าคำแนะนำนั้นไม่ใช่เพื่อประโยชน์สูงสุดของลูกค้าหลังจากที่ได้พิจารณาข้อมูลต่างๆ แล้ว เช่น ข้อมูลที่ได้จากการเข้ามีส่วนร่วมกับบริษัท หรือจากการค้นคว้าภายใน เป็นต้น UOBAM อาจเลือกที่จะงดออกเสียง ในกรณีต่อไปนี้

ในกรณีที่กระบวนการทางการจัดการหรืออื่นๆ จะทำให้เกิดค่าใช้จ่ายเกี่ยวกับการออกเสียงโหวตไม่คุ้มกับผลประโยชน์ที่จะได้

ในกรณีที่การใช้สิทธิออกเสียงเป็นส่วนหนึ่งของการให้ยืมหลักทรัพย์ (Securities Lending Program) และ UOBAM ไม่สามารถออกเสียงในหลักทรัพย์ที่ให้ยืมไปได้

ในกรณีที่หนังสือเชิญประชุมมาถึงใกล้กับวันประชุมเกินไป และ UOBAM ไม่มีเวลาพอที่จะพิจารณาวาระในการประชุมผู้ถือหุ้นอย่างถี่ถ้วนได้ และ/หรือพอที่จะตัดสินใจออกเสียงได้

ในกรณีที่ UOBAM ได้ขายหุ้นของบริษัทนั้นๆ ไปก่อนวันประชุม และตัดสินใจที่จะไม่ออกเสียง ด้วยเหตุผลที่ว่า UOBAM จะต้องไม่ถูกจำกัดจากการขายหุ้นดังกล่าวออกไปเพราะจะมีการประชุมผู้ถือหุ้นขึ้น

ในกรณีที่หุ้นที่จะใช้ในการออกเสียงได้ถูกระงับการซื้อขายเพื่อที่จะใช้ในการออกเสียง โดยที่ UOBAM เห็นว่าการคงสิทธิในการซื้อขายหุ้นนั้นสำคัญที่สุดสำหรับผู้รับผลประโยชน์

ในกรณีที่มีข้อกำหนดหรือคำสั่งจาก SIC ไปยัง UOB Group ซึ่งมีผลต่อ UOBAM ด้วย ที่อาจห้ามไม่ให้ UOBAM ใช้สิทธิออกเสียงเพราะเป็นบริษัทในเครือที่เกี่ยวข้องกัน

ความยั่งยืนเป็นเสาหลักของกลยุทธ์องค์กรของ UOBAM (UOB Asset Management) และเราเห็นว่าการใช้สิทธิของผู้ลงทุนในฐานะเจ้าของกิจการนั้น เป็นส่วนสำคัญของวัฒนธรรมความยั่งยืน เพราะมีอิทธิพลทางบวกต่อบริษัทที่ดำเนินงานอย่างยั่งยืน ไม่เพียงแต่จะสร้างมูลค่าในระยะยาวสำหรับบริษัทเหล่านี้ได้เท่านั้น แต่ยังเป็นผลดีต่อสังคมและสิ่งแวดล้อมของโลกด้วย เราให้ความสำคัญกับการดูแลที่ดี และในฐานะที่เป็นผู้จัดการสินทรัพย์ที่ตั้งอยู่ในประเทศสิงคโปร์ เราจะต้องปฏิบัติตามหลักการ Singapore Stewardship Principles (SSP) สำหรับผู้ลงทุนที่มีความรับผิดชอบ ทั้งนี้ UOBAM ยังเป็นสมาชิกของ Principles for Responsible Investment (PRI) ขององค์การสหประชาชาติด้วย เราจึงมุ่งมั่นที่จะทำตามกฎบัตร 6 ข้อของ PRI การใช้สิทธิของผู้ลงทุนในฐานะเจ้าของกิจการของ UOBAM ประกอบด้วยการมีส่วนร่วมในบริษัท และการใช้สิทธิออกเสียงในการประชุมผู้ถือหุ้น กิจกรรมเหล่านี้เป็นปัจจัยหลักของการลงทุนอย่างมีความรับผิดชอบ และการทำหน้าที่ตามหลักความไว้วางใจ (Fiduciary Duty) ของ UOBAM ในฐานะที่เป็นผู้จัดการการลงทุนที่ต้องทำเพื่อผลประโยชน์ของลูกค้าเป็นสำคัญ

โครงสร้างการจัดการด้านการลงทุนอย่างยั่งยืนของ UOBAM

โครงสร้างการจัดการด้านการลงทุนอย่างยั่งยืนของเรา ให้การดูแลและรับผิดชอบในเรื่องการดำเนินการตามนโยบายการลงทุนอย่างมีความรับผิดชอบ โดยที่คณะกรรมการบริษัทของ UOBAM โดยผ่านคณะจัดการ (MC) จะทำการตรวจสอบเป้าหมายทางธุรกิจและเป้าหมายองค์กรระยะยาว และกำหนดทิศทางกลยุทธ์สำหรับการลงทุนอย่างยั่งยืนและการดำเนินการด้านความยั่งยืนของ UOBAM สำหรับ MC นั้นจะบริหารการดำเนินการตามทิศทางของกลยุทธ์ที่กำหนดโดยคณะกรรมการบริษัท UOBAM และจะได้รับการสนับสนุนจาก Regional Sustainability Group (RSG), Local Sustainability Group (LSG) และ Sustainability Office แต่ละแห่ง RSG จะรายงานโดยตรงต่อ MC ในเรื่องที่เกี่ยวกับการลงทุนอย่างยั่งยืน ซึ่งประกอบด้วย Sustainability Chairs และ Champions จากสำนักงานภูมิภาคแต่ละแห่ง โดยที่ RSG จะทำงานร่วมกับ MC ในการให้แนวทางการดำเนินการในระดับภูมิภาค ตามข้อกำหนดการลงทุนอย่างยั่งยืน รวมถึงโครงการริเริ่มเรื่องความยั่งยืนด้วย LSG ของแต่ละสำนักงานได้รับการสนับสนุนจาก SO ของแต่ละประเทศ ในการติดตามและรายงานความคืบหน้ากิจกรรมตามข้อกำหนดด้านความยั่งยืน ส่วน Country Sustainability Champion นั้น จะเป็นผู้นำในเรื่องกิจกรรมเกี่ยวกับความยั่งยืน ที่รวมถึงสินค้า ESG และการจัดกิจกรรมผู้นำทางความคิด จัดการฝึกอบรมด้านความยั่งยืนให้กับเจ้าหน้าที่ และจัดกิจกรรม Corporate Sustainability Stewardship Programs สำหรับผู้เชี่ยวชาญการลงทุนด้าน ESG (ESG Investment Specialist) นั้น จะเป็นผู้นำในการดำเนินการตามโครงร่างการลงทุนอย่างยั่งยืน SO ภูมิภาคแต่ละแห่งของ UOBAM ได้ถูกรวมอยู่ในโครงสร้างองค์กรด้านการลงทุนแล้ว เพื่อสนับสนุนโครงสร้างกรอบความยั่งยืนของเรา โดยมีการบูรณาการหลักคิดด้านการลงทุนแบบ ESG เข้ากับการดำเนินการด้านกลยุทธ์ความยั่งยืน ซึ่ง SO แต่ละแห่งจะประกอบด้วย ESG Champion, ESG Investment Specialist และทีมการลงทุนของสำนักงานแต่ละประเทศ ทีมเหล่านี้จะมีความเชี่ยวชาญและมีส่วนร่วมระดับท้องถิ่น ผ่านบุคลากรด้าน ESG เพื่อดำเนินการร่วมกับบริษัทที่มีพอร์ตการลงทุน หากเกิดความขัดแย้งขึ้น บุคลากรด้าน ESG จะจัดทำคู่มือการจัดทำคะแนนสำหรับบริษัทที่ไม่ได้อยู่ในรายงานของผู้จัดทำข้อมูลด้าน ESG จากภายนอก Singapore Sustainability Office & Culture of Excellence (SOCE) ทำงานร่วมกับ Regional SO ของ UOBAM อย่างใกล้ชิด เพื่อที่จะแน่ใจว่าบริษัทต่างๆ ในพอร์ตเป็นไปตามแนวทาง Secular Growth และความต้องการของคนรุ่นอัลฟ่า SOCE ยังใช้ระบบการบริหารแบบบูรณาการด้าน ESG ของ UOBAM เพื่อที่จะสร้างการแลกเปลี่ยนข้อมูลแบบ 2 ทาง และ รับข้อมูล ESG จากสำนักงานในภูมิภาค ขณะเดียวกันก็สามารถให้ข้อมูลด้าน ESG ของบริษัทที่ลงทุนที่เป็นปัจจุบันแบบ Real Time ได้ รวมถึงข่าวต่างๆ ด้วย ทั้งนี้ เพื่อให้แน่ใจว่าข้อมูลเรื่องความขัดแย้ง จะได้รับการติดตามอย่างจริงจัง SOCE ยังได้พัฒนาข้อกำหนดและระบบในการควบคุม เพื่อให้ UOBAM ดำเนินการตามนโยบายการลงทุนอย่างยั่งยืน และแผนการบริหารและสื่อสารของบริษัท

กลยุทธ์ด้านพันธมิตรทางธุรกิจของ UOBAM

ทางเรามีการตรวจสอบด้านการลงทุนอย่างยั่งยืนอย่างเข้มข้น โดยนอกเหนือจากการเน้นกระบวนการภายใน เช่น การบูรณาการด้าน ESG ไปยังกระบวนการการลงทุนและกรอบการลงทุนอย่างยั่งยืนแล้ว ยังพยายามขับเคลื่อนการลงทุนอย่างยั่งยืนภายนอกบริษัทด้วย ซึ่งเป็นไปตามหลักการ “ทำงานร่วมกันในการลงมือปฏิบัติตามหลักการ” ที่รวมถึงการกำหนดกลยุทธ์การลงทุนกับพันธมิตรทางธุรกิจที่เป็นผู้นำด้านสร้างความยั่งยืนระดับโลก เช่น Robeco and Fukoku Capital Management โดยการร่วมมือทางธุรกิจดังกล่าว ทางเราหวังว่าจะช่วยส่งเสริมศักยภาพของเรา และสร้างโอกาสในการเข้าถึงการลงทุนอย่างยั่งยืนในภูมิภาคเอเชียให้กับนักลงทุน โดยจะดำเนินการตามข้อกำหนดด้านความยั่งยืน มีการปรึกษาเกี่ยวกับนโยบาย และการศึกษาด้านการลงทุนอย่างมีความรับผิดชอบ และการเป็นผู้นำทางความคิด